Grafik menunjukkan pendapatan operasional dan margin SentinelOne.

3 Alasan untuk Meraih SentinelOne Sebelum Pasar Bullish Teknis Berikutnya Dimulai

Jika ini adalah pasar bull, maka platform keamanan perusahaan jaga satu (s 1,94%) Mungkin salah satu saham berkinerja terbaik di pasar. Sayangnya, meskipun pendapatan perusahaan berkembang pesat, itu tidak menguntungkan – yang merupakan berita buruk di lingkungan suku bunga tinggi. Akibatnya, saham ini dalam kondisi terpuruk. Timbul pertanyaan, apakah ini waktu yang tepat untuk membeli saham?

Berikut adalah tiga alasan untuk mengambil saham SentinelOne sebelum pasar bull teknologi berikutnya dimulai.

1. Lingkungan permintaan platform keamanan yang kuat

Dampak penting dari pandemi ini adalah membentuk kembali cara orang bekerja. Inisiatif shelter-in-place telah menghasilkan peningkatan pekerjaan jarak jauh dan adopsi perangkat seluler dan sensor IoT yang lebih komprehensif. Bahkan setelah pemerintah menghapus perintah perlindungan, masih ada pergeseran ke arah kerja jarak jauh.

Sayangnya untuk dunia bisnis, peretas, geng tebusan, dan aktor jahat lainnya telah menemukan area serangan baru yang menguntungkan: perangkat seluler. berdasarkan Mesin Bisnis InternasionalLaporan “Biaya Pelanggaran Data 2021”, “Biaya rata-rata adalah $ 1,07 juta lebih tinggi dalam pelanggaran di mana pekerjaan jarak jauh merupakan faktor penyebab pelanggaran, dibandingkan dengan mereka yang tidak bekerja jarak jauh.”

Dengan demikian, keamanan siber telah menjadi prioritas utama untuk pengeluaran institusional, karena konsekuensi peretasan sangat tinggi. Jadi, bahkan di lingkungan di mana perusahaan menyusutkan anggaran TI, SentinelOne meningkatkan jumlah pelanggan pada kuartal kedua tahun fiskal 2023 sebesar 15% secara berurutan dan 60% dari tahun ke tahun menjadi 8.600.

Perusahaan mengukur penetrasi pasar dan permintaan strategis untuk produknya dengan mengukur jumlah pelanggan dengan pendapatan tahunan berulang lebih dari $100.000. Metrik ini tumbuh 117% dari tahun ke tahun menjadi 755, jauh lebih cepat dari jumlah total pelanggan – menunjukkan permintaan yang kuat dari pelanggan sasaran.

2. Perusahaan memiliki fundamental yang sangat baik

Permintaan pelanggan yang tinggi akan keamanan siber yang efektif mendorong pertumbuhan pendapatan yang cepat. Pendapatannya untuk kuartal kedua tumbuh 124% dari tahun ke tahun menjadi $102,5 juta. Yang terpenting, pertumbuhan pendapatan disertai dengan ekspansi margin yang signifikan, yang oleh manajemen dikaitkan dengan ekonomi unit yang kuat dan model bisnis yang skalabel. Ekonomi unit mengukur hubungan antara pendapatan seumur hidup yang dihasilkan pelanggan dan biaya untuk mendapatkan pelanggan tersebut. Model bisnis yang skalabel umumnya berarti bahwa ketika pendapatan perusahaan tumbuh, ekonomi unit meningkat dan margin meningkat.

Anda dapat melihat bukti ekspansi margin pada grafik berikut, yang menunjukkan bahwa meskipun kerugian operasi meningkat dari tahun ke tahun, margin operasi meningkat. Investor menginginkan margin operasi terus naik karena begitu margin menjadi positif, perusahaan akan menunjukkan laba operasi. Sebaliknya, jika margin operasi cenderung menurun, hal ini dapat mengindikasikan adanya masalah pada operasi perusahaan.

Sumber gambar: SentinelOne. GAAP = GAAP.

Terakhir, jika ekonomi memburuk secara signifikan, SentinelOne memiliki $1,2 miliar dalam bentuk tunai dan setara kas serta investasi jangka pendek, tanpa utang jangka panjang. Selain itu, perusahaan membakar uang tunai pada tingkat $ 150,4 juta per tahun. Jadi, dia memiliki waktu bertahun-tahun sebelum dia menggunakan semua uang tunai di neraca.

3. SentinelOne terlihat seperti versi yang lebih kecil dari CrowdStrike

SentinelOne memulai bisnis setelah dua tahun CrowdStrike Holdings (CRWD -0.65%) Dengan pemikiran serupa tentang penggunaan teknologi modern seperti kecerdasan buatan (AI), komputasi awan, dan basis data berpemilik untuk melindungi dari malware dan pelanggaran data. Namun, jika Anda membandingkan fundamental pertumbuhan kedua perusahaan dengan pendapatan $100 juta, SentinelOne memiliki pertumbuhan yang lebih cepat.

Ukuran CrowdStrike jaga satu
riwayat penghasilan 5 September 2019 31 Agustus 2022
ia memenangkan $108,1 juta $102,5 juta
pertumbuhan pendapatan 94% 124%
Pertumbuhan pendapatan berulang tahunan 104% 122%

Sumber data: CrowdStrike dan SentinelOne.

Tetapi perbedaan paling signifikan antara kedua saham tersebut adalah bahwa CrowdStrike muncul ke publik sesaat sebelum pasar bullish yang disebabkan oleh pandemi untuk perusahaan teknologi dengan pertumbuhan tinggi. SentinelOne go public sesaat sebelum pasar beruang karena kenaikan suku bunga. Akibatnya, CrowdStrike 372% lebih tinggi dari harga penawaran umum perdana (IPO) di pasar ini. Sebaliknya, SentinelOne saat ini 29% lebih rendah dari harga IPO-nya. Pada grafik berikut, Anda dapat melihat bahwa sebelum pasar beruang sepenuhnya bertahan, valuasi SentinelOne mendekati kepingan saljuSalah satu saham paling berharga di pasar.

S PS Bagan Rasio

Data persentase S PS menurut YCharts

Orang-orang yang berinvestasi di SentinelOne bertaruh bahwa penilaiannya sementara rendah karena ekonomi yang lemah ini, tetapi itu akan mundur ke penilaian yang jauh lebih tinggi di pasar bull.

Haruskah Anda membelinya?

Sementara perusahaan sedang berjuang melawan resesi, kondisi ekonomi yang memburuk pada akhirnya dapat mempengaruhi SentinelOne dengan memperlambat pengeluaran untuk keamanan TI. Namun, jika Anda yakin ekonomi pada akhirnya akan pulih, sekarang mungkin saat yang tepat untuk mulai mengambil beberapa saham.

Rob Starks Jr. memiliki.

fool.insertScript(‘facebook-jssdk’, ‘//connect.facebook.net/en_US/sdk.js#xfbml=1&version=v2.3’, true);
fool.insertScript(‘twitter-wjs’, ‘//platform.twitter.com/widgets.js’, true);

Leave a Comment

Your email address will not be published. Required fields are marked *